自序

本书的定位，是一本“应用手册型”的《货币银行学》，或银行分析手册。

在我们本科学习阶段，货币银行学是财经类专业的一门重要专业课，黄达教授等老一辈学术泰斗为这门课程奠定了基础。但在西方学科体系中，其实是不存在这样一门学科的，其内容分布在其他一些学科中，比如与货币相关的内容分布于宏观经济学中，而与银行相关的内容则分布于偏实务的银行经营管理、偏微观的银行微观经济学等学科中。可见，这是老一辈学科带头人为我国量身定做的一门课程，是一种非常有中国特色的学科知识组织方式，适合我国的金融工作实践。

随着我国金融体系改革推进，整个金融体系日趋市场化，与西方金融体系更为接近，尤其是多层次资本市场的建设与发展，使单独研究货币、银行相关知识的方式显得有些单薄。曾经一度，货币银行学慢慢融入了现代金融学之中，黄达老师也于2003年将经典的《货币银行学》教材重编为《金融学》教材。这自然也是大势所趋。甚至有更为激进的观点，认为货币银行学的内容编排方式已经过时了。

然而，我2006年从中国人民大学金融学专业毕业，参加工作十多年之后，感觉货币银行学这样的学科在现阶段仍有较强的实践意义。首先，存款货币银行依然是现代货币体系的运行方式，而且这一点在未来一段时期内估计很难改变，因此原先存款货币的研究框架仍然适用，只需要对其中一些不符合当代实践的细节进行更新，该框架仍然有强大的生命力。其次，存款货币银行仍然是我国现阶段金融服务的主力军，即使资本市场业务蓬勃发展，部分融资功能不再由存贷款业务垄断，商业银行也有能力深度参与资本市场业务，与其他非银行金融机构形成既有竞争又有合作的良性共存关系，而不是简单的“金融脱媒”而已。最后，我深深地体会到，未来的金融实践演变虽然还不能精确预计，但可以预见的是，未来的成果依然需要从货币银行基础这一根基上生长而来，不可能全部推倒重建，这也使我们不能忽略现有的成果。

基础不牢，地动山摇。本书继续将现代金融学中的货币、银行部分做单独分析，并建议将它们作为其他金融、经济理论研究或业务实践的重要基础。这些内容与原先货币银行学覆盖的范围基本相同。本书其实没有多少原创理论，里面的知识点几乎全部来自我们在学校中学习过的基础理论知识（本书的参考文献，可能广大财经专业学生都非常熟悉），只需要将新产生的实践、新发现的素材结合进去，与时俱进，便得到了本书的主要内容。总之，本书的写作并不是为了否认或抵抗货币银行学融入统一金融学的过程，这一过程是客观、必然的规律，由不得否认。本书只是强调了我国现在和未来一段时期内，货币、银行在整个金融体系中的基础性作用，并以一种与实践结合得更加紧密的形式呈现给大家。通过本书介绍的方法，读者可以快速掌握如何在实际业务中运用货币、银行的知识，并对货币体系、银行业整体、单家银行完成初步的分析。

本书的内容安排依照“从抽象到具体、从宏观到微观”的次序。全书分为上下两篇，首先，我们从人类货币的产生与演进出发，从一个相对抽象的范畴去理解货币的本质；其次，从货币体系的最新演化结果也就是二级银行体系中引出我们的现代存款货币银行，并介绍银行的一些行业逻辑框架和有关知识；最后，在下篇，我们更为详细地介绍对银行业整体或单家银行进行分析评价的具体方法。希望通过本书，能够使关注银行业的证券分析师或投资者（包括银行股票或债券的分析师、投资者，以及需要了解银行业对宏观经济、金融市场影响的其他分析师）、银行业内部的分析或管理人员、其他对银行业感兴趣的各界人士（政府机关或金融管理人员、财经媒体、财经专业师生、工商企业工作者、业余爱好者等）从根本上理解银行业，并初步掌握具体的分析方法。